Por Erika Hidalgo López


El banco de inversión brasileño BTG Pactual, a través de su filial en Luxemburgo, lanzó una oferta para recomprar -a cambio de efectivo- sus notas subordinadas no acumulativas, que rinden 8,750 %, hasta por un total de USD 390 millones. El proceso se inició el 1 de noviembre y concluyó el 1 de diciembre, cuando los tenedores ofertaron un total de USD 497,9 millones.


Skadden, Arps, Slate, Meagher & Flom LLP asesoró a BTG Pactual en São Paulo, Brasil, y Nueva York, Estados Unidos, junto con Machado Meyer Sendacz e Opice, también en relación con los asuntos derivados de la aplicación de la normativa financiera brasileña. Por otra parte, el escritorio holandés Loyens & Loeff N.V. asesoró al banco en Luxemburgo.


La oferta fue abierta para todos los tenedores debidamente registrados y fue realizada en Nueva York. Los titulares de las notas aceptadas, de acuerdo con los términos de la oferta, tendrán derecho a recibir intereses devengados e impagos hasta la fecha de liquidación. La recompra de estos títulos y sus intereses acumulados se pagarán en efectivo.


Según el reporte de la operación, presentado por BTG Pactual, el excedente de títulos ofrecidos para la recompra sobre el monto máximo previsto, será considerado para un sistema de prorrateo de su valor, ya que no está garantizado que la entidad brasileña incremente el monto tope de la transacción.


Después de la fecha de liquidación, se espera que permanezcan disponibles USD 910 millones en notas negociables, que se transarán en el mercado Euro MTF de la Bolsa de Valores de Luxemburgo. El banco informó que los tenedores que no hayan participado en esta oferta no tendrán derecho a recibir compensación alguna por los efectos de mercado que pudieran derivarse de la operación.


BTG Pactual
 se define como una empresa financiera global que presta servicios de banca de inversión, gestión de activos y patrimonios, así como el otorgamiento de préstamos corporativos. La entidad está presente, además de Brasil, en Chile, Colombia, México, Perú, Argentina, Estados Unidos, Gran Bretaña y Luxemburgo. Tiene un patrimonio líquido de BRL 18.100 millones -USD 5.495 millones-, al segundo trimestre de 2017, y gestiona fondos por BRL 127.900 millones -USD 39.000 millones- a escala global.


Asesores de BTG Pactual:


Skadden, Arps, Slate, Meagher & Flom LLP (São Paulo y Nueva York): Socios Filipe Areno y Victor Hollender. Consultora Internacional Caroline Frizzo. Asociados Lauren Bennett, Jairo Lamatina, Joseph Soltis y Ryan Rott. Abogado Darius Banani.


Machado Meyer Sendacz e Opice (São Paulo): Socio Nei Zelmanovits. Asociada Karina Tiaki Momose.


Loyens & Loeff N.V. (Luxemburgo): Socio Cédric Raffoul. Asociado Guillem Guimet.


LexLatin
http://lexlatin.com/noticia/btg-pactual-lanza-oferta-recompra-notas-usd-390-millones-participacion-tres-bufetes/


(Notícia na íntegra)